Cum se ține cont de contractele forward

Un contract înainte este un tip de instrument financiar derivat care are loc între două părți. Prima parte este de acord să cumpere un activ de la al doilea la o dată viitoare specificată pentru un preț specificat imediat. Aceste tipuri de Contracte, Spre deosebire de contractele futures, nu sunt tranzacționate pe toate schimburile - ele au loc între două părți private. Mecanica unui contract înainte este destul de simplă, motiv pentru care aceste tipuri de instrumente derivate sunt populare ca un hedging împotriva riscului și ca oportunități speculative. Știind cum să contabilizeze contractele forward necesită o înțelegere de bază a mecanicii subiacente și a câtorva intrări simple de jurnal.

Pași

Partea 1 din 3:
Contabilitate pentru contracte forward
  1. Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 1
1. Recunoașteți un contract înainte. Acesta este un contract între un vânzător și un cumpărător. Vânzătorul este de acord să vândă un produs în viitor la un preț pe care sunt de acord astăzi. Vânzătorul este de acord să transmită acest activ în viitor, iar cumpărătorul este de acord să achiziționeze activul în viitor. Nici un schimb fizic nu are loc până la data viitoare specificată. Acest contract trebuie să fie contabilizat acum, când este semnat și din nou la data la care are loc schimbul fizic.
  • De exemplu, să presupunem că un vânzător este de acord să vândă cereale unui cumpărător în 3 luni pentru 12.000 de dolari, dar valoarea curentă a cerealelor este de numai 10.000 de dolari. Într-un an, când are loc schimbul, valoarea de piață a cerealelor este de 11.000 de dolari, deci în cele din urmă, vânzătorul face un profit de 1.000 de dolari pe vânzare.
  • Rata spot, sau valoarea curentă, a cerealelor este de 10.000 $.
  • Rata înainte, sau valoarea viitoare, a cerealelor este de 12.000 de dolari.
  • Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 2
    2. Înregistrați un contract înainte de data contractului privind bilanțul din perspectiva vânzătorului. În partea de răspundere a ecuației, veți credita obligația activului pentru rata de la fața locului. Apoi, pe partea de activare a ecuației, ați debita activul de încasat pentru rata forward. În cele din urmă, debit sau credit contra-activul reprezintă diferența dintre rata spot și rata forward. Ați debita sau reduceți contul Contra Active pentru o reducere și credit sau creșteți-l pentru o primă.
  • Folosind exemplul de mai sus, vânzătorul ar credita contul de obligație al activelor pentru 10.000 de dolari.El a făcut un angajament de a-și vinde boabele astăzi, iar astăzi este în valoare de 10.000 de dolari.
  • Dar el va primi 12.000 de dolari pentru cereale. Deci, el debitează bunurile de încasat pentru 12.000 de dolari. Aceasta este ceea ce va fi plătit.
  • Pentru a ține cont de prima de 2.000 de dolari, el creditează contul contra-active pentru 2.000 de dolari.
  • Imagine intitulată Contractele forward Pasul 3
    3. Înregistrați un contract înainte de data contractului privind bilanțul din perspectiva cumpărătorului. În ceea ce privește partea de răspundere a ecuației, veți plăti contractele de credit în ceea ce privește valoarea ratei forward. Apoi, veți înregistra diferența dintre rata de la fața locului și rata forward ca un debit sau credit în contul contra-active. Pe partea de activare a ecuației, ați debita activele de încasat pentru rata spot.
  • Folosind exemplul de mai sus, cumpărătorul ar contracta contracte de credit plătibile în suma de 12.000 de dolari. Apoi el va debita Contra-activele cont de 2.000 de dolari pentru a reprezenta diferența dintre rata spot și rata forward.
  • Apoi va debita active de încasat pentru 10.000 de dolari.
  • Image denumită cont pentru contractele forward Pasul 4
    4. Înregistrați un contract înainte de bilanț din perspectiva vânzătorului la data schimbului de mărfuri. În primul rând, închideți conturile de active și de răspundere. În ceea ce privește răspunderea, obligațiile activelor de debit prin valoarea la fața locului privind data contractului. Pe partea activelor, contractele de credit încasate de rata forward și debit sau de credit Contra-activele reprezintă diferența dintre rata spot și rata forward.
  • Folosind exemplul de mai sus, în partea de răspundere veți debita obligațiile de active cu 10.000 de dolari.
  • Pe partea de activare, ați încasat contractele de credit cu 12.000 de dolari /
  • Apoi, veți debita contul contra-active cu 2.000 de dolari, diferența dintre rata spot și rata forward.
  • Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 5
    5. Recunoașteți orice câștig sau pierdere a mărfii vândute din perspectiva vânzătorului. Determinați valoarea actuală de piață a mărfii. Aceasta este valoarea sa la data schimbului fizic între cumpărător și vânzător. Apoi, debitul sau creșterea, contul dvs. de numerar cu rata forward. Apoi, credit sau scădere, contul dvs. de active de valoarea de piață actuală a mărfii. În cele din urmă, recunoașteți câștigul sau pierderea, care este diferența dintre rata forward și valoarea actuală de piață, cu un debit sau credit în contul de active.
  • În exemplul de deasupra valorii actuale de piață a cerealelor la data schimbului fizic este de 11.000 $.
  • În primul rând, vânzătorul trebuie să crească numerarul pe baza sumei contractate, astfel încât el va debita numerar cu 12.000 de dolari.
  • Apoi, el trebuie să reducă contul de active de valoarea actuală de piață prin înregistrarea unui credit de 11.000 $.
  • Apoi, pentru a recunoaște câștigul de 1.000 de dolari (care este valoarea curentă, 11.000 de dolari, mai puțin rata spot, 10.000 de dolari), el va înregistra un credit în contul de active de 1.000 $.
  • Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 6
    6. Înregistrați un contract înainte de bilanț din perspectiva cumpărătorului la data schimbului de mărfuri. În primul rând, închideți conturile de active și de răspundere. În ceea ce privește răspunderea, contractele de debit plătibile de rata forward și debitul sau creditul Contrainalizează contul de diferența dintre rata spot și rata forward. Pe partea activelor, activele de credit încasate de rata spot la data contractului.
  • Folosind exemplul de mai sus, în partea de răspundere, cumpărătorul ar debita contracte plătibile cu 12.000 de dolari și creditarea contului contra-active cu 2.000 $.
  • Pe partea activelor, el ar credita active de încasat cu 10.000 de dolari.
  • Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 7
    7. Recunoașteți orice câștig sau pierdere asupra mărfii vândute din perspectiva cumpărătorului. Scăderea sau creditarea contului de numerar cu valoarea ratei forward. Apoi, înregistrați diferența dintre rata forward și valoarea de piață actuală ca un credit suplimentar sau debit în contul de numerar. În cele din urmă, creșterea sau debitul, contul de active de valoarea actuală de piață a mărfii.
  • În exemplul de mai sus, cumpărătorul ar debita numerar cu 12.000 de dolari.
  • Diferența dintre valoarea de piață, 11.000 de dolari și rata forward 12.000 de dolari este de 1.000 de dolari.Ei cumpărătorul a pierdut 1.000 de dolari, așa că va înregistra un debit la numerar de 1.000 de dolari.
  • Apoi, el va debita contul de active cu 11.000 de dolari.
    • Partea 2 din 3:
    Înțelegerea contractelor forward
    1. Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 8
    1. Să înțeleagă definiția unui contract înainte. Un contract înainte este un acord între un cumpărător și un vânzător pentru a furniza o marfă la o dată viitoare pentru un preț specificat. Valoarea mărfii asupra acelei date viitoare se calculează folosind ipoteze raționale privind ratele de schimb. Agricultorii folosesc contracte forward pentru a elimina riscul de scădere a prețurilor la cereale.Contractele transmise sunt, de asemenea, utilizate în tranzacțiile care utilizează schimbul valutar într-un efort de reducere a riscului de pierderi datorate modificărilor cursului de schimb.
  • Image denumită cont pentru contractele forward Pasul 9
    2. Aflați sensul derivatelor. Un derivat este o securitate cu un preț care se bazează sau derivat din altceva. Contractele transmise sunt considerate instrumente financiare derivate, deoarece valoarea viitoare a mărfii este derivată din alte informații despre marfă.
  • Valoarea viitoare a mărfii pentru contractul forward este derivată din valoarea curentă a pieței sau prețul la fața locului și rata de rentabilitate fără risc.
  • Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 10
    3. Aflați sensul de hedging. În investiții, hedgingul înseamnă minimizarea riscului. În contractele forward, cumpărătorii și vânzătorii încearcă să minimizeze riscul de pierderi prin blocarea prețurilor pentru mărfurile în avans. Cumpărătorii se blochează într-un preț în speranța că vor ajunge să plătească mai puțin decât valoarea de piață actuală a unei mărfuri. Vânzătorii își acoperă riscurile cu contracte forward în încercarea de a se proteja de prețurile de scădere.
    • Partea 3 din 3:
    Negocierea unui contract înainte
    1. Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 11
    1. Cunoașteți diferența dintre poziția lungă și poziția scurtă. Partidul de acord să cumpere mărfurile presupune poziția lungă. Partidul de acord să vândă mărfurile presupune poziția scurtă.
    • Cumpărătorul, care se află pe poziția lungă, este persoana care merită să beneficieze dacă prețul mărfii se ridică mai mare decât se aștepta.
    • Vânzătorul, care se află în poziția scurtă, se pierde dacă prețul mărfii se ridică.
  • Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 12
    2. Cunoașteți diferența dintre valoarea spot și valoarea înainte. Valoarea spot și valoarea anticipată sunt ambele citate pentru rata la care mărfurile vor fi cumpărate sau vândute. Diferența dintre cele două are legătură cu calendarul soluționării și livrării mărfii. Ambele părți într-un contract forward trebuie să cunoască ambele valori pentru a reprezenta cu exactitate contractul forward.
  • Rata spot este valoarea actuală de piață pentru activul în cauză. Este valoarea mărfii dacă ar fi vândută astăzi. De exemplu, un agricultor care vinde cereale pentru valoarea la fața locului este de acord să îl vând imediat pentru prețul curent.
  • Rata înainte este prețul viitor convenit în contract. De exemplu, să presupunem că fermierul din exemplul de mai sus dorește să intre într-un contract înainte într-un efort de a acoperi asupra scăderii prețurilor cerealelor. El poate fi de acord să-și vândă cereale către o altă parte în șase luni la rata de convenit. Când vine timpul să vândă, cerealele vor fi vândute pentru rata pronunțată înainte, în ciuda fluctuațiilor care apar în rata spot în timpul intervenției de șase luni.
  • Imagine intitulată Contul pentru contractele forward Pasul 13
    3. Înțelegeți relația dintre valoarea spot și valoarea înainte. Rata spot poate fi utilizată pentru a determina rata forward. Acest lucru se datorează faptului că valoarea viitoare a mărfurilor se bazează parțial pe valoarea sa actuală. Celălalt factor care este utilizat pentru a determina valoarea înainte este rata fără risc.
  • Rata fără risc este rata la care este de așteptat ca mărfurile să se schimbe în valoare cu risc zero. De obicei, se bazează pe rata dobânzii curentă a unui u de trei luni.S. Bill Trezorerie, care este considerată cea mai sigură investiție pe care o puteți face.
    • Partajați pe rețeaua socială:
    Similar